无风险收益率对期权的影响（期权无风险）

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无风险利率是怎样影响期权价值的？

短期无风险利率越高，看涨期权的价格就越低。 ( )

为什么无风险利率越高，看涨期权价格就越低？看跌期权价格就越高？

无风险利率上涨 看跌期权价值将会上升还是下降，为什么

无风险利率与认沽期权成负相关关系，怎么理解

为什么无风险利率越高 看涨期权价格越高

无风险利率对期权价值的影响？

Q1：无风险利率是怎样影响期权价值的？

无风险利率
对
期权价值
的影响是比较复杂的，我们可以这样简化理解：
看涨期权
是未来按照
执行价格
购买股票，执行价格是未来现金流出，无风险利率越大，流出的现值越小，因此期权购买人越有利，所以看涨期权价值上升；
看跌期权
是未来按照执行价格出售股票，执行价格是未来现金流入，无风险利率越大，流入的现值越小，对于期权购买人越不利，因此看跌期权价值下降。

Q2：短期无风险利率越高，看涨期权的价格就越低。 ( )

错误
答案解析：
[解析]
短期无风险利率越高，看涨期权的价格就越高，因为短期无风险利率越高，相对于直接高迈附属资产来讲，期权的吸引力就越大，因此价格也会因此上升。

Q3：为什么无风险利率越高，看涨期权价格就越低？看跌期权价格就越高？

原因：
无风险利率对于期权投资者来说就是持有现货的成本，无风险利率越高，持有现货的成本越高，而无风险利率越高，未来利润的折现值越低，两相综合，则无风险利率越高，看涨期权价格就越低而看跌期权价格就越高。

Q4：无风险利率上涨 看跌期权价值将会上升还是下降，为什么

道经》

Q5：无风险利率与认沽期权成负相关关系，怎么理解

无风险利率，对于期权投资者来说就是持有现货的成本，无风险，利率越高，持有现货的成本越高，而无风险，利率越高，未来利润的折现值越低，两者综合则无风险，利率越高，看涨期权价格就越低，而看跌期权价格就越高。

Q6：为什么无风险利率越高 看涨期权价格越高

股票为例。
从期权的时间价值来答吧。对于一支股票，要是无套利的话，股票的到期价格就是现在的股价+这段时间按无风险收益率的收益
如果上式不成立的话，就会有套利者有套利机会，直至无利可图。
所以无风险利率越高 看涨期权价格越高

Q7：无风险利率对期权价值的影响？

无风险利率
无风险利率是指期权交易中的机会成本（Opportunity Cost）。 我们来看一下买入看涨期权和买入标的资产的区别。如果买入了看涨期权，只要先付定金（权力金）以后付款就可以，而买入现货要马上付款。也就是说相对于买入现货来说，买入看涨期权具有延迟付款的效果，那么利率越高对看涨期权的买方来说也就越有利，即随着利率的增加，看涨期权的价格随之增加。而买入看跌期权要比买出现货晚收到货款，所以看跌期权的价格随利率增加而减少。