期权希腊值交易(期权delta值计算公式)
内容导航:
Q1:期权希腊字母在交易中的应用
肯定不是一个合法的证券平台,自己小心一点,不要随意参与,否则风险很大。
Q2:什么是期权风险度量中的希腊值
有五个,分别是:Delta、Gamma、Vega、Theta、Rho。具体含义可自行百度
Q3:期权软件中gamma=0.24代表什么
不是时间价值最大,所有统一到期日的平值实值期权的时间价值都是一样的,只不过平值期权的时间价值占比最大
Q4:股票期权中Delta的含义是什么?
Delta值(δ),又称对冲值:是衡量标的资产价格变动时,期权价格的变化幅度 。用公式表示:Delta=期权价格变化/期货价格变化。
期权的风险指标通常用希腊字母来表示,包括:delta值、gamma值、theta值、vega值、rho值等。Delta值(δ),又称对冲值:是衡量标的资产价格变动时,期权价格的变化幅度 。用公式表示:Delta=期权价格变化/标的资产现货价格变化。
认购期权的Delta值为正数(范围在0和+1之间),因为股价上升时,认购期权的价格也会上升。认沽期权的Delta值为负数(范围在-1和0之间),因为股价上升时,认沽期权的价格即会下降。等价认购期权之Delta值会接近0.5,而等价认沽期权的则接近-0.5。
例如,汇丰控股(005)150元认购期权的Delta值等于0.5元,即表示汇丰控股股价上升1元时,认购期权价格将随而上升0.5元。同样地,如果一个汇丰控股认沽期权的Delta数值是-0.4时,表示当汇丰控股价格上升1元时,期权金就会下跌0.4元。但投资者亦请注意,期权的Delta值会随股价大幅变动而有所改变,有关Delta值预期对期权金之影响的变动率只适用于正股价出现轻微变动的时候。因此当股价出现大幅变动时,便不应使用Delta值来预测期权价格的变动。 期权庄家在市场提供流通量(即负责开出某期权系列的买卖价)时,若市场出现买卖对手后,他便会在该合约持有仓位。例如当对手向他买入一张认购期权合约,便等于他持有该认购期权的短仓。但因为通常他作为庄家的目的并非与对手对赌,故此他便需要为持仓作对冲。此时他便要决定需买入多少正股(因为持有认购短仓的风险是股价上升)作对冲之用,当中Delta便是其中一项帮助他计算对冲正股数目的风险变数。
Q5:期权有什么作用
期权的作用,对股票投资者开拓投资渠道,扩大投资的选择范围,适应了投资者多样性的投资动机、交易动机和利益的需求,一般来说能为投资者提供获得较高收益的可能性。
按权利划分:
按期权的权利划分,有看涨期权和看跌期权两种类型。
按期权的种类划分,有欧式期权和美式期权两种类型。
按行权时间划分,有欧式期权、美式期权、百慕大期权三种类型。
期权:期权交易是指在未来一定时期可以买卖的权利,是买方向卖方支付一定数量的权利金后拥有的在未来一段时间内或未来某一特定日期以事先商定的价格向卖方购买或出售一定数量标的物的权利,但不负有必须买进或卖出的义务。期权按照行权方式分为欧式期权和美式期权。
1、对于欧式期权,买方可在行权日开市后、行权截止时间之前选择行权。
2、对于美式期权,买方可在成交后、行权日行权截止时间之前的交易时段选择行权。
扩展资料
在对期权价格的影响因素进行定性分析的基础上,通过期权风险指标,在假定其他影响因素不变的情况下,可以量化单一因素对期权价格的动态影响。
期权的风险指标通常用希腊字母来表示,包括:delta值、gamma、theta、vega、rho等。对于期权交易者来说,了解这些指标,更容易掌握期权价格的变动,有助于衡量和管理部位风险。
Delta值:衡量标的资产价格变动时,期权价格的变化幅度
Gamma值:衡量标的资产价格变动时,期权Delta值的变化幅度
Theta值:衡量随着时间的消逝,期权价格的变化幅度
Vega值:衡量标的资产价格波动率变动时,期权价格的变化幅度
Rho值:衡量利率变动时,期权价格的变化幅度
参考资料:百度百科-期权
Q6:看涨期权和看跌期权的delta
A肯定对 根据BS可知欧式看涨的delta为N(d1),看跌为N(d1)-1;
美式 就不知道了CD不确定,应该对吧
Q7:期权希腊字母在交易中的应用
肯定不是一个合法的证券平台,自己小心一点,不要随意参与,否则风险很大。
本文由锦鲤发布,不代表本站立场,转载联系作者并注明出处:/showinfo-6-51016-0.html